Robert A. Korajczyk
西北大学 Kellogg 商学院金融学教授。
本 wiki 收录的代表作
日内收益的周期性（与 Heston、Sadka 合著，JF 2010）——日内收益的周期性。
动量收益对交易成本的稳健性（与 Sadka 合著，JF 2004）——entities/Korajczyk Sadka 2004 Momentum Trading Costs。 用日内数据估计比例型与非比例型交易成本，计算动量策略的盈亏平衡资金规模： 收益被成本驱动到零需 45 亿–50 亿美元、统计不显著需 11 亿–20 亿美元（1999 年 12 月市场规模基准）。 等权策略成本前最好、成本后最差（等权把最多资金放在流动性最差的小盘股上）； 流动性加权策略最好。论文构造的流动性加权动量组合是本文最有价值的可迁移设计。
学术界其他贡献
- Breen-Hodrick-Korajczyk (2002)——实证确认 92.5% 的机构订单在当日完成，这是 Heston 等人解释日内周期性的重要依据
- 执行算法与机构交易成本研究